Taula de continguts:
Una empresa d'intermediació de valors pot ser institucional o minorista, tot i que alguns a Wall Street, com Merrill Lynch i Morgan Stanley, ofereixen clients en ambdues capacitats. Les empreses d'intermediació institucional només tenen clients d'agència, incloent-hi gestors de diners i altres corredors. Són membres d'una borsa de valors i es coneixen com a corredors de pisos. Els corredors no membres, és a dir, moltes firmes de corretatge minoristes com Scottrade, el corredor de valors de descompte en línia, no tenen accés a negociar directament amb creadors de mercat o especialistes dins d'un intercanvi a terra i han de negociar a través de firmes membres. Però algunes empreses de corretatge minoristes són en realitat corredors de pisos, com Fidelity Investments, que els permet oferir als seus clients preus més propers als millors preus nacionals d'ofertes i ofertes.
Pas
Registrar-se amb les autoritats i organitzacions reguladores adequades. Llevat que un corredor vulgui realitzar negocis únicament dins d'un estat, ha de registrar-se a la Comissió de Valors i Bescanvi mitjançant la presentació del Formulari BD, la Sol·licitud Uniforme de Registre de Broker-Dealer. També es requereix que un corredor no comenci negocis fins que no sigui membre d’una organització autoregulada (SRO), com ara una borsa de valors nacional o FINRA, l’autoritat reguladora de la indústria financera. Amb poques excepcions, un broker també ha de ser membre del SIPC, la Securities Investor Protection Corporation, que assegura als clients de corretatge fins a 500.000 dòlars en una liquidació d’agent.
Pas
Teniu socis, gestors i empleats inscrits a FINRA i organitzar-los perquè passin els seus exàmens de valors. A més d’una empresa d’intermediació que es converteixi en membre de FINRA, les seves persones associades que efectuen transaccions de valors per a la signatura també s'han de registrar a FINRA mitjançant la presentació del formulari U-4 a través de la signatura. FINRA també estableix requisits de qualificació per a les persones associades, incloent-hi la superació d'una sèrie d'exàmens de valors. Entre ells, la sèrie completa 7 per a la negociació de valors corporatius ha de ser presa per qualsevol que vulgui ser un representant de valors registrat.
Pas
Trieu si voleu convertir-vos en membre de canvi o signar un acord de compte d’intermediació d’una institució amb un altre corredor de sòl. Com que només hi ha un nombre limitat de places de qualsevol borsa de valors, les noves empreses d'intermediació interessades a convertir-se en membres de canvi han d'esperar a la venda d'un lloc vacant o cedir un seient a un propietari de la seu actual. Altres empreses poden optar per dur a terme el seu negoci d'intermediació a través d'un broker membre. La Borsa de Nova York, per exemple, té 1366 corredors de pisos, incloent 7 especialistes designats o creadors de mercat que els corredors no membres poden triar quan encaminen les comandes dels seus clients.
Pas
Configureu una infraestructura i una plataforma per rebre i encaminar les comandes dels clients. Aquests inclouen la compra de servidors d’ordinadors, la creació d’un lloc web i l’elecció d’una empresa de programari de comerç d’in stock per a la instal·lació de la plataforma de negociació. Actualment, totes les empreses d'intermediació ofereixen als clients accés a la gestió de comptes en línia i a la negociació en línia de títols. Depenent de la mida i la complexitat de la nova firma d’intermediació, adapteu les vostres necessitats a la versió adequada del programari de comerç, complet o reduïda. Les empreses tecnològiques que ofereixen programari financer ofereixen aquestes opcions.