Per què els bancs fan préstecs subprime?

són productes de crèdit emesos a prestataris amb un nivell relativament inferior que va arribar al màxim durant el 2009, ja que les normes de préstecs es van reduir a conseqüència d'una empenta patrocinada pel govern per augmentar la propietat domèstica, cosa que va donar lloc a préstecs agressius a prestataris no qualificats. El problema va ser desplegar el sistema préstecs incobrables a hipoteca garantida obligacions. Els OCM van resultar ser un vehicle ideal per diferir el problema. La crisi econòmica ha disminuït i els bancs han tornat a entrar al mercat de préstecs subprime.

El mercat dels subprime

Els bancs emeten préstecs subprime per diverses raons. La quota dels bancs comercials al mercat de préstecs subprime ha augmentat, ja que l’esfondrament del mercat subprime impulsat per la recessió va provocar una sacsejada de creadors d’hipotecaris no bancaris que anteriorment van tenir un paper molt més gran en la hipoteca subprime. origen. Segons la publicació del comerç hipotecari Inside Mortgage Finance, mentre que els corredors hipotecaris van dominar el mercat de subprime abans de la recessió de 2009, la seva quota de mercat ha caigut fins al 9,7%. A més, en part a causa de la recessió econòmica, la demanda de préstecs per a automòbils subprime ha augmentat i els bancs també han entrat en aquest mercat.

Alts tipus d'interès

Els prestadors subprime assumeixen més risc per defecte donant préstecs a compradors sense antecedents de crèdit pobres i compensats en forma de tipus d'interès més elevats. Tipus d'interès del subprime préstecs hipotecaris pot ser diversos punts percentuals més alts que per a préstecs primers amb termes comparables. El mateix passa amb els préstecs per a automòbils i quotes personals de subprime, tot i que els préstecs hipotecaris són, amb diferència, el segment més gran. Aquest tipus de devolucions són impossible per no tenir en compte.

Llei de reinversió comunitària

Una altra raó que els bancs comercials fan préstecs subprime és que s’adapta al seu mandat per contribuir al creixement econòmic de la seva comunitat. El 1977 el Congrés va aprovar el Congrés Reinversió comunitària Act en un esforç per reduir les pràctiques de préstec discriminatòries i augmentar la propietat de les llars entre les minories. L’adopció d’aquesta legislació va provocar un enorme augment del crèdit subprime, encara avui evident.

Colateralització de préstecs

El creixement del mercat de les obligacions de deute col·lateralitzades, que permeten als bancs agrupar els préstecs que tenen i vendre'ls als inversors, han augmentat considerablement les activitats de préstecs de subprime del banc comercial. La fortalesa del mercat de CDO ha permès als bancs reduir el pes riscos del balanç s’associaven amb préstecs subprime que eren potencialment de menor qualitat que en el moment d’origen, per simplement es venen. Això també es va proporcionar liquiditat als bancs, cosa que és fonamental per mantenir la solvència. Inclouen principalment els préstecs hipotecaris i hipotecaris subprime, però també, en menor grau, els préstecs a taxa subprime.

Durant la recessió econòmica que va arribar al màxim durant el 2009, la mercat secundari per a les garanties hipotecàries, les obligacions es van reduir dràsticament, però s'han recuperat. El mercat dels préstecs per a automòbils subprime va créixer de manera orgànica mentre que el mercat global de CDO es va recuperar i ara representa una petita part del mercat global.