Taula de continguts:
La taxa de rendiment anualitzada és utilitzada pels analistes i els inversors per comparar les taxes de retorn entre inversions amb diferents terminis de venciment. Per exemple, només mirant els rendiments globals, no es pot dir la diferència entre un certificat de dipòsit que va retornar un total del 20 per cent durant cinc anys i un estoc que va retornar un total del 12 per cent durant tres anys. Tanmateix, si feu servir els passos que s’indiquen a continuació, podeu determinar quina és la taxa de rendiment de cada inversió per any, de manera que pugueu comparar amb precisió les dues opcions.
Pas
Determineu la inversió inicial necessària. Algunes inversions, com ara anualitats, poden requerir una inversió mínima, mentre que altres, com ara les accions, solen permetreu invertir-ne tant com vulgueu.
Pas
Determineu la durada de la inversió en anys. Una inversió de 18 mesos seria de 1,5 anys.
Pas
Calculeu el valor de la vostra aportació al final de la inversió, també coneguda com a venciment. Algunes inversions com una anualitat tindran un pagament programat que podeu utilitzar. Altres, com les existències, requereixen que es prediu el valor futur.
Pas
Utilitzeu la fórmula següent on I és l’import de la inversió, M és el valor al venciment i Y és el nombre d’anys.
Taxa de retorn anualitzada = (1 + M / I) ^ (1 / Y) - 1 Una inversió que costa $ 10.000 i que tindrà un valor de $ 15.000 en cinc anys tindria una taxa de retorn anualitzada de poc més del 20 per cent.